侠盾研报网,专业研报大数据平台,收录各类研报、行业研报、券商研报、股票分析报告、行业研究报告等,已收录投研文档共计 32139842 份!
您当前的位置:首页 > 研报 > 投资组合 > 研报详情

东亚前海证券-东亚前海研究·2月金股组合-230131

上传日期:2023-01-31 21:26:00  研报作者:郑倩怡,李子卓,彭琦,汪玲  分享者:luguigang   收藏研报

【研究报告内容】


  投资要点
  国内方面,12月CPI同比增速回升,同比上涨1.8%,前值1.6%;CPI环比持平,前值-0.2%。煤价同比增速回升带动PPI同比降幅收窄,国际原油价格回落带动PPI环比转负。信贷增量高于往年同期,延续四季度以来“居民弱企业强”的特征。年底地产销售“削峰”,房贷需求较低,居民中长贷缺乏增量动力。社融增速回落,政府债企业债延续双低。M2增速边际回落,M2-M1增速差扩大,居民存款延续高增。随着防疫优化的推进,出行及娱乐需求的恢复成为CPI非食品项主要涨价动力,飞机票、电影及演出票、交通工具租赁费价格环比分别上涨7.7%、5.8%和3.8%。春节临近,家政服务价格环比上涨1.0%。预计春节期间出行及娱乐需求快速修复,相关项目存持续涨价动力,将成为非食品项主要涨价因素。
  海外市场,经济增速预期下滑,叠加欧洲能源危机、需求下滑、债务风险等多重压力因素,催化全球无风险利率进一步下行。
  行业方面,推荐关注:1)疫情优化利好消费板块,春节期间消费回暖,食品饮料及社会服务等行业回升趋势突出;2)与国家发展方向相符的光伏、风电、信创、生态环保等行业及产业链。
  2月,我们重点推荐以下标的:有色金属(明泰铝业);中小盘(岱勒新材);新材料(鹿山新材);计算机(太极股份);食品饮料(迎驾贡酒、绝味食品);社会服务(中国中免);农林牧渔(牧原股份);能源(新强联);电子(兆威机电)。
  风险提示
  疫情发展超预期;宏观经济下行超预期;外部环境变化超预期。
 报告详细内容请查阅原报告附件
侠盾智库研报网为您提供《东亚前海证券-东亚前海研究·2月金股组合-230131.pdf》及东亚前海证券相关投资组合研究报告,作者郑倩怡,李子卓,彭琦,汪玲研报及上市公司个股研报和股票分析报告。
标签:组合 证券 研究
本网站用于投资学习与研究用途,如果您的文章和报告不愿意在我们平台展示,请联系我们,谢谢!