平安证券-绿色能源与大宗商品周报2021年第7期-210620

　　电新： 光伏方面， 建议关注硅片耗材（ 金刚线及热场） 、 电池新技术等环节；风电方面， 建议关注风电整机以及可有效向下游传导原材料涨价的零部件。 推荐通威股份、 美畅股份、 金博股份、 迈为股份、 明阳智能、 大金重工；
　　电力： 需求旺盛、 供给紧缺、 电价上行。 推荐中国核电、 中国广核（ A） /中广核电力（ H） 、 长江电力、 国投电力、 华能水电、 华能国际、 申能股份；
　　煤炭： 下游需求较强劲， 价格维持高位。 预计随着气温提升， 煤价有望高位平稳。 推荐中国神华， 建议关注山西焦煤、盘江股份；
　　石油化工： 随着全球经济的复苏， 国际石油化工产品价格震荡上行， 建议关注油气油服、 民营大炼化以及用于光伏、 风电和新能源汽车领域的化工品；建议关注中海油服、 荣盛石化、 恒力石化、 东方盛虹、 万华化学、 联泓新科、 光威复材；
　　有色： 建议关注受益碳中和、 需求较快增长的能源金属龙头企业雅化集团、 华友钴业。 同时可关注供需格局较好铜铝龙头公司云铝股份、 紫金矿业；
　　钢铁： 短期在政策调控、 钢价大幅下行的背景下， 板块仍面调整压力；但经过短期快速调整， 市场情绪得到一定程度释放， 叠加基本面仍然不弱， 前期涨幅较小且基本面扎实的个股或存在反弹机会， 建议关注抚顺特钢；中长期来看， 行业供需格局不断优化， 集中度提升趋势明显， 综合竞争实力更强的行业龙头值得持续关注， 推荐宝钢股份和中信特钢